Si llevas algún tiempo haciendo trading online, sabrás que identificar oportunamente tendencias de mercado es sinónimo de beneficios con márgenes de ganancia importantes; el trading con canales de precios es una estrategia eficiente para detectar tendencias, rupturas o rebotes de los precios dentro de un marco de tiempo determinado y así abrir posiciones rentables. En este artículo vamos a comprender el trading con canales de precios y analizar sus principales características
¿Qué es un Canal de Precios?
Un canal de precios en trading, es identificado como el rango dentro del cual el precio de un activo, tiende a oscilar entre un límite superior e inferior durante un marco de tiempo determinado.
En términos coloquiales el canal de precios es un patrón de precios común que se refleja en un gráfico, representado por dos líneas de tendencia el cual permite determinar movimientos relevantes en los mercados financieros. Los canales de precios hacen parte del análisis técnico de cualquier mercado y son muy útiles, una vez el trader aprende a identificarlos.
La línea superior representa la resistencia y la inferior el soporte y las líneas interiores el movimiento del precio dentro del canal. El canal (creado por la oferta y la demanda) que se forma dentro de la línea de tendencia es el área de operaciones de trader y es el lugar donde va encontrar sus posibles ganancias.
Es posible crear canales de precio para cualquier mercado o instrumento financiero en particular. (forex, acciones, futuros, ETFs, índices, materias primas etc). Así mismo el análisis de canales de precios también se puede realizar en diferentes marcos temporales, por lo que se puede adaptar a cualquier inversionista.
¿Por qué usar canales de precios?
La principal razón para usar canales de precios es por que a partir de sus análisis el inversionista puede medir el impulso y la dirección de una tendencia en un marco de tiempo. Con el canal ubicado en el gráfico, el trader tiene la información necesaria para abrir una posición ya sea alcista o bajista, con altas probabilidades de beneficios. Es importante recordar que los resultados del análisis son una probabilidad y en trading como en la vida misma siempre hay un factor de incertidumbre que puede afectar el resultado final.
Por lo general los traders que utilizan los canales de precios cuentan con un profundo conocimiento del análisis técnico. La experticia analizando gráficos les hace más fácil descubrir los patrones de tendencia.
Si se descubre un canal de precios con tendencia alcista durante un periodo de tiempo prolongado, se puede afirmar que estamos en presencia de un mercado alcista. Por el contrario si hay una tendencia bajista durante un periodo prolongado, podemos afirmar que es un mercado bajista.
Además de descubrir tendencias, los canales de precios dependen de identificar los niveles de soporte y resistencia, ambos fundamentales para cualquier estrategia de trading, puesto que son los que marcan los puntos de entrada y salida ideales para cada posición. El nivel de soporte es aquel en donde el precio siempre se recupera, mientras que las resistencias son el punto donde el precio donde el precio para de aumentar.
Una vez localizada la tendencia y establecidos los soportes, el canal de precios ofrece un panorama claro, bien sea para comprar en los niveles de soporte si el mercado va al alza (bullish/toros) o vender en los límites de las resistencias si es un mercado bajista (bearish/ osos)
Tipos de canales de precios
Dependiendo de la dirección de la tendencia del mercado, los canales de precio se clasifican en:
- Canal alcista (tendencia ascendente)
- Canal bajista (tendencia descendente)
- Canal horizontal (tendencia lateral)
Canal de precios alcista
Un canal de precios alcista se presenta cuando las líneas de tendencias muestran una pendiente ascendente. El precio fluctúa al alza y a medida que avanza el tiempo establece máximos y mínimos cada vez más altos. Los canales de precio alcistas, son ideales para abrir composiciones de compra para beneficiarse con la tendencia alcista.
Canal de precios bajista
Un canal de precios bajista se presenta cuando las líneas de tendencia muestran una pendiente descendente. El precio fluctúa a la baja y a medida que avanza el tiempo establece máximos y mínimos cada vez más bajos. Los canales de precios bajistas son ideales para abrir posiciones de venta para beneficiarse de la tendencia bajista
Canal de precios horizontal (lateral)
Un canal de precios horizontal se presenta cuando las líneas de tendencias no tienen pendiente alguna y formando un canal horizontal. En este caso los máximos y mínimos son constantes o presentan una mínima variación, lo que no permite identificar una tendencia hacia arriba o hacia abajo, lo que indica que la oferta y la demanda del mercado están en equilibrio.
En este tipo de canal, lo más común es operar sobre los niveles de soporte y resistencia, pero es mucho más arriesgado, la incertidumbre es más alta puesto que ambas señales son el anticipo de una ruptura.
Indicadores de Canal de Precios
Como te habrás dado cuenta, en trading, no existe una estrategia única ni una herramienta todopoderosa; existen muchísimas herramientas y un trader experimentado no depende de una sola técnica para operar los mercados, usa una combinación que se de adapte a sus estilo de trading y a sus objetivos. El canal de precios no está excepto a esta regla, es una herramienta muy útil de análisis, pero que por sí sola puede quedarse corta en muchos escenarios.
Existen muchos indicadores que se pueden incorporar a una estrategia de canal de precios para hacerla más sólida, a continuación presentamos tres de los indicadores más populares utilizados en conjunto con los canales de precios.
Canal de Donchian
Los canales de Donchian son un indicador del análisis técnico que ayudan a determinar la volatilidad de los mercados y a identificar rupturas, reversiones y retrocesos. Para ello el indicador compara el rango entre el valor actual y el esperado de un activo con los rangos de meses semanas o días anteriores. Este indicador toma su nombre de su creador Richard Donchian, pionero de los futuros gestionados.
Se representa con tres bandas: superior, media e inferior. La banda superior representa el nivel de precio máximo alcanzado durante el periodo analizado, la inferior el precio mínimo y la media es un promedio de la inferior y superior.
Cuando las bandas de los extremos están más juntas, indica que hay estabilidad en el mercado, por lo tanto la volatilidad es baja; las bandas separadas indican que hay una volatilidad creciente en el mercado.
Canal de regresión lineal
El canal de regresión lineal es una herramienta de análisis técnico que facilita la identificación de tendencias y a determinar si un activo está sobrecomprado o sobrevendido en relación con la tendencia a largo plazo.
El canal de regresión consta de tres partes:
- Línea de regresión lineal: Una línea que se ajusta mejor a todos los puntos de datos de interés.
- Línea de canal superior: línea que corre paralela a la línea de regresión lineal y que suele estar entre una y dos desviaciones estándar por encima de la línea de regresión lineal.
- Línea de canal inferior: esta línea es paralela a la línea de regresión lineal y suele estar entre una y dos desviaciones estándar por debajo de la línea de regresión lineal.
CANAL DE KELTNER
El canal de Keltner es un indicador que mide la volatilidad de los mercados en base a una media móvil exponencial. Fue descrito por primera vez en el libro How to Make Money in Commodities, por Chester Keltner. Este indicador es similar a las bandas de Bollinger, que utilizan la desviación estándar para establecer las bandas y determinar la tendencia que se utiliza para identificar los retrocesos en las rupturas del canal y la dirección del mismo. Los canales también pueden utilizarse para identificar los niveles de sobrecompra y sobreventa cuando la tendencia es plana. En lugar de utilizar la desviación estándar, los Canales Keltner utilizan el Average True Range (ATR) para establecer la distancia del canal. También suelen fijarse dos valores del Average True Range por encima y por debajo de la EMA de 20 días., la media móvil exponencial dicta la dirección y el Average True Range establece la anchura del canal.
Conclusiones
Una estrategia de trading de canal de precios es una herramienta del análisis técnico que permite determinar de forma efectiva puntos de entrada y salida con grandes posibilidades de éxito. Casi nunca será necesario hacerlo de manera manual, puesto que viene integrado en la mayoría de plataformas de trading. La versión de MT4 de CIBfx, cuenta con un gran número de indicadores para los gráficos de precios.
Por último recuerda no existe una existe una única formula que lleve al exito en esta disiplina, cada estrategia será mas o menos eficaz dependiendo de como se use y con que herramientas de análisis se combine, por eso no te debes fiar de un solo indicador, si combinas dos o tres, siempre obtendrás resultados más precisos.
